明末清初為東湖縣大泉鋪、雙泉鋪所轄。
民國5年屬宜昌縣龍泉鄉(xiāng)。
1947年屬龍泉鄉(xiāng)第9保。
解放初屬宜昌縣第六區(qū)龍泉鄉(xiāng)。
1958年成立五一人民公社屬龍泉管理區(qū)香煙寺大隊。
1961年屬土門區(qū)龍泉公社香煙寺大隊。
1964年分設(shè)為香煙寺大隊、高家沖大隊。
1975年撤區(qū)并社，屬羅家畈公社香煙寺大隊，高家沖大隊改為峽木嶺大隊。
1985年恢復區(qū)、鄉(xiāng)建制，更名為香煙寺村、峽木嶺村，屬龍泉管轄。
1988年撤區(qū)并鄉(xiāng)，屬龍泉鎮(zhèn)管轄。
2003年，香煙寺村、峽木嶺村合并后的香煙寺村沿用至今。